中金所杯全国大学生金融知识大赛题库及答案(多选题第901-1046题)
中金所杯全国大学生金融知识大赛题库及答案(多选题第901-1046题)
901.关于看涨期权牛市价差策略,以下说法错误的是()。
A.风险有限,收益有限
B.风险无限,收益无限
C.风险有限,收益无限
D.风险无限,收益有限
正确答案:BCD
902.3月初,沪深300指数为3347.94点,沪深300仿真期权T型报价如下:则下列报价组合可能存在无风险套利机会的是()。
A.以286.2卖出1张IO1704-C-3200,以179.2卖出1张IO1704-C-3300,以235.6买入2张IO1704-C-3250
B.以286.2买入1张IO1704-C-3200,以178.4买入1张IO1704-P-3300,以112.2卖出2张IO1704-C-3250
C.以113.2卖出1张IO1704-P-3200,以108.8卖出1张IO1704-P-3300,以111.2买入2张IO1704-P-3250
D.以285.4买入1张IO1704-P-3200,以177.2买入1张IO1704-C-3300,以112.2卖出2张IO1704-P-3250
正确答案:BC
903.在50ETF期权交易中,对同一月的合约,某投资者的持仓如下:不考虑交易手续费的情况下,有关说法,正确的有:()。
A.持仓最大的亏损是2238元
B.组合delta为+0.392
C.组合gamma为0.8666
D.组合的vega为0
正确答案:AC
904.期权做市商进行双边报价时,下达交易指令的要素必须包括()。
A.合约代码
B.持续时间
C.买卖报价
D.报价量
正确答案:ABCD
905.以下对于期权特征的描述错误的是()。
A.平值期权的杠杆比实值期权和虚值期权都高
B.同样行权价和到期日的看涨和看跌期权价格变化方向相反
C.一段时间内标的资产价格变化幅度越大,历史波动率越大,期权价格越高
D.如果标的资产价格不变,买入期权将不会有任何损失
正确答案:ABCD
906.某投资者决定购买100万欧元,持有期限为6个月,他担心在持有期间欧元兑美元贬值,为规避汇率波动风险,投资者利用欧元期货进行卖出套期保值。已知欧元兑美元的外汇期货合约交易单位为125000欧元。合约开仓日到平仓日的现货和期货价格如下表所示:
日期现货市场价格期货市场价格
3月8日1美元=0.7339欧元1美元=0.7328欧元
9月8日1美元=0.8437欧元1美元=0.8453欧元则该投资者的盈亏状况为()。(结果保留两位小数)
A.现货盈利17.73万美元
B.现货亏损17.73万美元
C.期货盈利18.16万美元
D.期货亏损18.16万美元
正确答案:BC
907.企业在选择汇率避险策略时,应遵循()。
A.最低成本原则
B.重在避险原则
C.管理多样化原则
D.收益最大化原则
正确答案:ABC
908.我国金融机构一般倾向于在境外发“功夫债”融资,一段时间内出现了集中偿还“功夫债”的现象,造成这一现象的原因可能是()。
A.美元升值
B.美元贬值
C.人民币升值
D.人民币贬值
正确答案:AD
909.以下关于汇率类结构化产品,说法正确的是()。
A.双障碍触发型汇率挂钩产品隐含了路径依赖期权
B.区间累积型汇率挂钩产品的收益率取决于是否达到预定条件的天数